供需状况反转 LED面板明年供过于求

    全球变暖导致的气候异常已经到了不容忽视的阶段，节能减排与绿色环保已经成为每个国家最重要的课题。电视作为能耗大户，其节能工作已经迫在眉睫。今年12月，中国平板电视能耗标识将正式启用，约有15%的高耗能液晶电视将面临退市。

    作为运用新技术的代表产品，LED(发光二极管)液晶电视、笔记本电脑和桌面显示器借助节能优势，将在今年9月以后迎来爆发式增长。从面板供应情况看，LED背光源面板下半年将处在供需均衡的状态。2011年，随着日韩和我国台湾面板厂商进一步释放产能，LED面板将出现供过于求的状况。

    大尺寸市场应用比例上升

    2006年，LED技术出现不久，当时主要应用在中小尺寸液晶显示器上，市场占有率近50%；其次是在笔记本电脑上的应用，市场占有率约为15%；由于价格高昂和大尺寸良品率低，当时LED面板在电视领域的应用并不广泛。

    经过几年发展，LED亮度与效率得到了进一步提升，同时LED的成本也得到大幅下降。到2010年，LED的应用领域有了很大的改变：中小尺寸背光应用所占的比例急速下降，取而代之的最主要应用市场是液晶电视及桌面显示器市场。

    这是由于液晶电视与显示器背光模块一般都会使用数十颗到数百颗 LED芯片。因为随着LED背光源渗透率的上升，LED的总量也会快速增加，因此LED电视及LED显示器成为未来LED市场的主要增长动力。

    从终端市场来看，由于LED先天的节能环保特性，所以无论品牌厂商还是面板厂商都积极推动LED背光的应用。

    LED整体用量经由LED大尺寸背光的普及而快速增加，进而使得LED芯片及封装成本将大幅下降，加速了其在各方面的应用，其中受惠最大的是LED照明产业。至于LED在照明市场应用，由于传统光源的价格非常低，相对而言LED要取代传统光源面临的挑战很大，特别是进入一般照明市场的概率就很低。

    不过调查显示，虽然消费者对于节能减碳的意识逐步提高，但价格始终是LED进入民用市场的决定因素，此外政府政策也是影响LED产品快速增长的重要因素。从目前统计来看，由于LED产品的成本相对传统产品的成本要高出不少，一定程度上阻碍了LED市场的快速增长。

    第四季度渗透率将超过五成

    DisplaySearch最新关于面板出货的统计结果显示，2010年第二季度有将近950万台液晶电视采LED背光源，出货量市场占有率达到18%，较上一季度增长110%。

    这其中，面板厂商对于LED面板的出货非常乐观，它们计划在2010年第四季度将液晶电视用LED面板的市场渗透率提升到40%，且在2011年第二季度超过50%，其中三星和夏普都认为2010年第四季度LED液晶电视面板出货量将超过CCFL(冷阴极荧光灯管)面板的出货量。另外，今年第二季度LED在液晶显示器的渗透率也由第一季度的6%快速上升到13%，预计到了今年第四季度其渗透率将超过30%。LED在笔记本电脑方面的应用更实现了快速增长，今年第二季度渗透率已超过90%，预计到2011年市场占有率将达到98%。

    关于LED背光在大尺寸市场的应用，DisplaySearch预估2010年第四季度渗透率将超过五成，到2011年将超过六成，而到2013年年底，LED背光在大尺寸市场的渗透率有望达八成。

    LED液晶面板在经历2010上半年供不应求后，各家LED面板厂商均对于未来市场抱持着乐观的态度，因此积极扩展产能，无论是日韩厂商还是我国台湾厂商，在今年均新增采购多台MOCVD。目前来说，日本厂商仍是LED产业技术的领导者，但是我国台湾及韩国企业的量产实力已经超越日本，对于市场供需起着决定性的影响。

    随着各厂商产能陆续释放，以及2010年第三季度终端需求不如预期，2010上半年供不应求的状况将不复存在。另外，中国对于LED芯片产业的奖励扶持，使得大陆地区采购的MOCVD机数量急速增加，如厦门三安，德润豪达等都积极扩产，甚至连台湾芯片厂商如华上光电也到大陆地区扩产。预估到2011年年底，中国大陆MOCVD机台总数可能超过1000台，如此将超过中国台湾跟韩国机台的总和。

    明年LED面板将供过于求

    在需求端未来不明，而供给端产能陆续释放的状况下，2011年LED面板很可能会发生供过于求的现象 ，DisplaySearch估计LED产品的价格逐步下调将是必然趋势。

    事实上，液晶电视用面板的价格在2010年第三季度就有因供给过剩和下游的存货调整而出现大幅下降的迹象，而LED面板价格的降价幅度比CCFL更快。从另一个角度看，由于LED液晶电视在终端市场零售价格的持续下跌，面板制造厂商也希望在今年年底前能够继续维持出货量高速增长的态势。

    与此同时，面板厂商及系统整合厂商也投资许多资源以开发效果更好的低成本背光模块。这些技术发展上的努力包括“single-sidedtwolightbars”edge-itLED背光模块、通过具有替代性的光学薄膜的使用以获得更高的亮度和较低的成本，以及LED芯片封装面积的扩大以取得更好的发光效率等。

    这些技术为新一波LED市场渗透率的提高奠定了基础。许多系统整合厂商或品牌厂商拥有自己的液晶模组生产线，通过从面板厂商取得液晶单元，然后搭配自己的设计来组装LED背光模块，这种整合的商业模式对提高LED面板的市场渗透率有推动作用。

    对于LED芯片厂商来说，历经2010年上半年供不应求及第三季度市场需求减缓后，这些厂商在第四季度将面对严峻的市场考验。在供需状况逐渐反转的趋势下，如何和下游客户进行更紧密的合作甚至交互投资，已经成为LED芯片厂商能否在下一场商战中胜出的关键。DisplaySearch认为，未来会有更多LED厂商与整机厂商达成策略结盟，而中国大陆地区LED产业，在全球LED产业发展过程中也将扮演越来越重要的角色。